Faktoring za inteligentan novčani tok: od hitnosti do strategije

Posao može imati rast prodaje, dobre klijente i profit, a istovremeno imati premalo raspoloživog novca.

Razlog je jednostavan: profit i likvidnost nisu ista stvar.

Isporuka je izvršena, faktura izdata, prihod postoji u knjigovodstvu. Ali ako radite sa rokovima plaćanja od 30, 60, 90 ili 120 dana, novac na račun stiže mnogo kasnije. U međuvremenu, imate plate i poreze za isplatu, dobavljače, zalihe koje treba obnoviti i, možda, novu porudžbinu koju želite da prihvatite.

Ovaj jaz između naplata i isplata jedan je od prirodnih izazova poslovanja koje radi B2B. A njegovo upravljanje ne bi trebalo da počne tek kada novca postane nedovoljno.

Ovde se menja perspektiva o faktoringu: od hitnog rešenja do instrumenta za pametno upravljanje novčanim tokovima.

Putem faktoringa, pretvarate fakture sa odloženim plaćanjem u obrtni kapital dostupan ranije. Ne zato što je posao u teškoćama, već zato što želite da odlučujete bolje i kontrolisanije kada i kako koristite novac koji je vaš posao već generisao.

Novčani tok kojim se upravlja pre nego što postane problem

Pretpostavimo da kompanija mesečno fakturiše 500.000 leja, a njeni klijenti plaćaju, u proseku, za 60 dana. Posao funkcioniše dobro. Samo što značajan deo kapitala ostaje konstantno blokiran u potraživanjima.

Ako firma čeka dok ne ostane bez dovoljno novca za plate ili dobavljače i tek tada traži finansiranje, ona upravlja novčanim tokovima na reaktivannačin.

Ali može i drugačije.

Zna koliko mesečno fakturiše. Poznaje rokove plaćanja klijenata. Procenjuje svoje troškove i potrebe za kapitalom za naredne mesece. Može da predvidi periode u kojima će isplate premašiti naplate i može unapred da odluči koje fakture će finansirati.

To znači proaktivno upravljanje novčanim tokovima.

Faktoring tako postaje deo planiranja obrtnog kapitala, a ne rešenje koje se traži i implementira u poslednjem trenutku.

Šta konkretno znači pametno upravljanje novčanim tokovima u vašem poslovanju?

Zdrav novčani tok ne znači samo imati novac na računu.

To znači imati dovoljno jasnu sliku o prilivima i odlivima novca u kompaniji kako biste mogli da donosite odluke pre nego što postanu hitne.

U praksi, to podrazumeva da znate:

• koja potraživanja imate i kada dospevaju;
• koja plaćanja vas očekuju u narednim nedeljama i mesecima;
• koje rokove plaćanja ste dogovorili sa klijentima i dobavljačima;
• koliko obrtnog kapitala vam je potrebno za tekuće poslovanje;
• koji periodi ili projekti će zahtevati dodatnu likvidnost;
• koja potraživanja možete pretvoriti u gotovinu ako treba da ubrzate naplatu.

Faktoring dodaje još jednu važnu varijablu u ovu jednačinu: mogućnost da bolje kontrolišete trenutak u kojem deo potraživanja postaje likvidan novac.

Od „kada klijent plati” do „kada mi je potreban kapital”

Rokovi plaćanja su sastavni deo poslovnih odnosa. Važan klijent može pregovarati o plaćanju na 60 ili 90 dana, a prihvatanje takvog roka može biti potpuno komercijalno opravdano. Problem nastaje kada kalendar klijenta počne da diktira kalendar celog vašeg poslovanja.

Pretpostavimo da imate fakturu od 150.000 leja sa rokom dospeća od 60 dana.

Sledećeg meseca vam je potrebno 80.000 leja za sirovine. Dobavljač vam nudi i popust ako platite odmah.

Možete sačekati naplatu ili možete izračunati trošak finansiranja fakture i uporediti ga sa koristi koju ostvarujete ako odmah dobijete pristup kapitalu.

Pitanje više nije „koliko košta faktoring?”, već „koliku vrednost mogu da generišem novcem ako mi bude dostupan ranije?”

Za takvu računicu, možete uneti vrednost fakture i preostali period do dospeća u kalkulator Instant Factoring i doneti odluku na osnovu brojki vašeg poslovanja.

Faktoring može podržati i rast vašeg poslovanja

Nedostatak likvidnosti se ne javlja samo kada se preduzeće suočava sa finansijskim problemima. Može se javiti i kada posao ubrzano raste.

Više porudžbina znači više nabavki, više proizvodnje, više transporta i, ponekad, više zaposlenih. Troškovi nastaju pre nego što se naplate fakture proistekle iz te prodaje.

Zamislite kompaniju koja prelazi sa mesečne prodaje od 300.000 leja na 600.000 leja, ali zadržava rokove plaćanja od 60 dana.

Rast je dobra stvar. Međutim, pritisak na obrtni kapital može biti veći.

Faktoring može pretvoriti deo potraživanja nastalih usled rasta u kapital koji podržava samu narednu fazu rasta.

To je jedan od razloga zašto su faktoring i upravljanje obrtnim kapitalom toliko usko povezani. Finansiranje se zasniva na fakturama generisanim aktivnostima kompanije, a obim prihvatljivih potraživanja može rasti zajedno sa prodajom.

Novčani tok se ne finansira nasumično

Dobro upravljanje likvidnošću ne znači automatsko finansiranje svake fakture. To znači biranje u skladu sa ciljevima kompanije.

Putem Instant Factoring možete finansirati jednu ili više faktura, a finansiranje se može izgraditi i oko portfolija klijenata. To vam omogućava da faktoring prilagodite strukturi svog poslovanja.

Možda odlučite da finansirate fakture važnog klijenta koji redovno plaća na 90 dana. Možda vam je potrebno više kapitala tokom sezonskog perioda.

Možda želite da finansirate veći obim potraživanja u fazi ekspanzije.

Ili možda imate dovoljno gotovine u određenom mesecu i nemate razloga da ubrzavate naplatu.

Fleksibilnost je deo strategije: finansiranje koristite onda kada prepoznate vrednost koju ovaj instrument može da donese vašem poslovanju.

Prednosti integracije faktoringa u vašu strategiju upravljanja novčanim tokovima

Predvidljivost

Znate šta treba da naplatite i šta treba da platite, ali imate i dodatnu opciju kada se ta dva kalendara ne poklapaju.

Više ne morate da gradite planove isključivo oko datuma kada će klijent izmiriti fakturu.

Kontrola

Sami odlučujete koje fakture finansirate, kada i za šta vam je potreban kapital. To vam daje veću kontrolu nad obrtnim kapitalom i tempom kojim kompanija posluje ili raste.

Fleksibilnost

Nova porudžbina, popust od dobavljača ili investiciona prilika ne pojavljuju se uvek u istoj nedelji kada i naplata potraživanja.

Pristup likvidnim sredstvima vam pruža više opcija kada treba da donesete odluku.

Kontinuitet

Plate, porezi, dobavljači i tekuće operacije imaju svoje rokove dospeća.

Predvidljiviji novčani tok smanjuje operativnu zavisnost od tačnog trenutka kada svaki klijent izvrši uplatu.

Rast

Kapital blokiran u potraživanjima ne može da finansira sledeću porudžbinu sve dok ne bude naplaćen.

Faktoring može da skrati taj interval i podrži tempo razvoja kompanije.

Faktoring ne treba koristiti samo kada postoje problemi sa likvidnošću

Ovo je jedna od zabluda koja ograničava način na koji se faktoring razume.

Kompanija može biti profitabilna i istovremeno imati napet novčani tok. Može imati odlične klijente koji plaćaju na 90 dana. Može rasti toliko brzo da joj je potreban dodatni kapital za finansiranje narednih porudžbina.

Nijedna od ovih situacija ne znači automatski da poslovanje ima finansijski problem.

To znači da trenutak kada se prihodi ostvaruju i trenutak kada se naplaćuju nisu isti.

Štaviše, u zavisnosti od cilja, faktoring može funkcionisati i kao dopuna drugim oblicima finansiranja. Na primer, kompanija može koristiti kredit za investicije, a faktoring za upravljanje obrtnim kapitalom. Više o razlikama između ova dva instrumenta i situacijama u kojima je svaki od njih prikladan objasnili smo u članku Faktoring vs. bankarski kredit: kako odabrati pravo finansiranje za svoje poslovanje.

Kako da integrišete faktoring u upravljanje svojim novčanim tokovima?

Počnite od poslovnih brojki, a ne od finansiranja.

Pogledajte stvarni ciklus novca u kompaniji: kada fakturišete, za koje vreme naplaćujete, kada morate da platite dobavljače i poreze i koliki vam je kapital potreban za naredne mesece.

Zatim identifikujte nedostatke.

Ako znate, na primer, da konstantno imate 200.000–300.000 leja u fakturama sa rokovima plaćanja od 60–90 dana, to nije samo „novac za naplatu“. To je komponenta obrtnog kapitala kojom možete upravljati.

Možete odlučiti da finansirate deo faktura za tekuće poslovanje, kako biste iskoristili bolje komercijalne uslove ili podržali period rasta.

Uz Instant Factoring, možete odabrati jednu ili više faktura za finansiranje, a proces je u potpunosti digitalan. Nakon odobrenja finansiranja, novac može biti na računu u roku od 24 sata.

Od reakcije do strategije

Dobro upravljan novčani tok ne znači da nikada nećete imati razlike između naplata i plaćanja. U B2B poslovanju, to je realnost.

Razlika je u tome da li ih otkrivate tek kada postanu problem ili ih predviđate i već imate prave alate za njihovo rešavanje.

Ovde faktoring menja svoju ulogu.

To više nije finansiranje koje tražite kada „ostanete bez gotovine“, već jedan od instrumenata koji možete integrisati u upravljanje obrtnim kapitalom radi veće predvidljivosti, fleksibilnosti i kontrole.

Ne čekate da se problem pojavi da biste upravljali novčanim tokom. Upravljate njime tako da se problem ne pojavi.

‍

‍

‍

‍

‍